2020年一場(chǎng)全球爆發(fā)的新冠疫情幾乎打亂了所有企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，藥企的藥物研發(fā)生產(chǎn)也不例外。作為服務(wù)于藥企的CRO/CDMO企業(yè)，在全球市場(chǎng)秩序混亂之際，其市場(chǎng)份額和全球排名也發(fā)生了變化。

2021年全球CRO排名TOP10

注：①本榜單涵蓋了廣義上的CRO，業(yè)務(wù)領(lǐng)域涵蓋新藥研發(fā)相關(guān)的臨床前研究、臨床試驗(yàn)、藥學(xué)開(kāi)發(fā)以及原料和藥品委托生產(chǎn)（CDMO和CMO）等；②ICON+PRA兩家數(shù)據(jù)直接相加；③Lonza收入為45億瑞士法郎，匯率按1.1折算為美元；④Catalent 財(cái)年為2019年7月到2020年6月；⑤Wuxi包括藥明康德和藥明生物，合并收入按匯率6.8折算為美元；⑥Parexel自2017年被財(cái)團(tuán)收購(gòu)后退市，此處只有2018年公布的收入，供參考。

從TOP10榜單來(lái)看，全球排名最靠前的兩家CRO公司的收入均超過(guò)100億美元，與身后的玩家拉開(kāi)巨大差距，優(yōu)勢(shì)地位牢不可破。ICON收購(gòu)PRA成為行業(yè)重大事件，使得新公司業(yè)務(wù)規(guī)模排名大幅提升，一舉來(lái)到全球第三。

Syneos是榜單中唯一業(yè)績(jī)萎縮的公司（Parexel不詳），藥明系則是入圍榜單的唯一中國(guó)元素，增速遙遙領(lǐng)先，排名穩(wěn)步躥升。主要是因?yàn)樾鹿诓《疽咔橹?，中?guó)最先恢復(fù)秩序?qū)崿F(xiàn)復(fù)工復(fù)產(chǎn)，訂單大量轉(zhuǎn)移到中國(guó)。曾經(jīng)放棄收購(gòu)藥明的Charles River如今反也被藥明超越。

同樣得益于新冠病毒疫情的公司還有Labcorp和Catalent分別檢測(cè)業(yè)務(wù)和疫苗生產(chǎn)業(yè)務(wù)，而臨床研究業(yè)務(wù)比重較大的公司，受疫情影響較大，但是普遍都在2020年第四季度回暖。

本文對(duì)全球TOP10的CRO公司做一簡(jiǎn)單介紹。

NO.1 LabCorp

美國(guó)實(shí)驗(yàn)室控股公司（LabCorp）的主營(yíng)業(yè)務(wù)是臨床診斷，在相繼收購(gòu)科文斯（Covance）和齊騰（Chiltern）之后，全面進(jìn)軍藥物研發(fā)領(lǐng)域，無(wú)論是臨床前研究還是臨床研究，都是全球領(lǐng)導(dǎo)者之一。經(jīng)過(guò)這兩次大并購(gòu)，公司已經(jīng)成為全球最大CRO。

2020年，公司收入逼近140億美元，較上一年增長(zhǎng)21%。受到新冠病毒疫情影響，全球大部分行業(yè)和公司都面臨不同程度的沖擊，但是對(duì)于公司的診斷業(yè)務(wù)卻是極大利好。新冠病毒檢測(cè)業(yè)務(wù)為2020年全年業(yè)績(jī)貢獻(xiàn)了24.1%之多。

公司不僅在北美，在全球都擁有龐大且完善的實(shí)驗(yàn)室體系，2020年的全球員工總數(shù)達(dá)到75000人。

NO.2 IQVIA（艾昆緯）

雖然從業(yè)績(jī)和體量上，IQVIA（艾昆緯）公司略低于Labcorp，但是行業(yè)內(nèi)普遍認(rèn)為IQVIA的影響力要大于Labcorp，這就不得不提到公司的前身了。

2016年，昆泰（Quintiles）和艾美仕（IMS Health）合并組建IQVIA，成為當(dāng)年行業(yè)內(nèi)最重磅的事件。這兩家公司分別是各自細(xì)分領(lǐng)域的龍頭老大和黃金標(biāo)準(zhǔn)，這樣的強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合必然成就一個(gè)巨無(wú)霸，只是因?yàn)長(zhǎng)abcorp在差不多時(shí)間強(qiáng)勢(shì)進(jìn)軍藥物研發(fā)領(lǐng)域而不得不甘拜下風(fēng)。不過(guò)，在細(xì)分領(lǐng)域，各家都有其獨(dú)特優(yōu)勢(shì)。

2020年，公司收入113.6億美元，較上一年增長(zhǎng)只有區(qū)區(qū)2.%，主要原因還是在于臨床研究受到新冠病毒疫情影響而進(jìn)展緩慢，尤其是北美地區(qū)。好在第四季度各項(xiàng)業(yè)務(wù)已經(jīng)明顯回暖，可以預(yù)計(jì)2021年的增長(zhǎng)將好于2020年。

2020年，IQVIA全球員工70000人。

NO.3 ICON+PRA

PRA在2020年收入為31.83億美元，比上一年增長(zhǎng)3.8%；而ICON在2020年收入為27.97億美元，比上一年下降0.3%。兩家公司的員工分別有19000人和16000人。

2021年2月，ICON宣布以120億美元收購(gòu)PRA。新公司將在第一年實(shí)現(xiàn)10%以上增長(zhǎng)，并且在未來(lái)的增長(zhǎng)大于20%。

這兩家原本就處于全球TOP10。相對(duì)而言，ICON略小于PRA，但是這不妨礙ICON以小魚(yú)吃大魚(yú)的方式并購(gòu)PRA。合并之后，新公司一舉來(lái)到全球老三的位置。

NO.4 Lonza（龍沙）

龍沙是毫無(wú)爭(zhēng)議的全球最大CDMO公司。

龍沙集團(tuán)經(jīng)營(yíng)兩大業(yè)務(wù)，其中龍沙特殊成分業(yè)務(wù)（LSI）專注個(gè)人護(hù)理用品的微生物控制，在集團(tuán)內(nèi)體量相對(duì)較小。制藥與生物技術(shù)及營(yíng)養(yǎng)業(yè)務(wù)（LPBN）是龍沙的主要收入來(lái)源，涵蓋從早期發(fā)現(xiàn)、定制開(kāi)發(fā)再到生產(chǎn)活性藥物成分及創(chuàng)新劑型，為行業(yè)所熟知的CDMO業(yè)務(wù)。

2020年，公司收入45億瑞士法郎，實(shí)現(xiàn)12.5%增長(zhǎng)。公司還決定剝離體量相對(duì)較小的特殊成分業(yè)務(wù)，并進(jìn)行架構(gòu)調(diào)整，使得業(yè)務(wù)更加聚焦并提高透明度、生產(chǎn)力和運(yùn)營(yíng)效率。

在應(yīng)對(duì)新冠病毒疫情方面，龍沙利用全球產(chǎn)能為Moderna的新冠病毒RNA疫苗（mRNA-1273）提供全方位開(kāi)發(fā)和生產(chǎn)服務(wù)，預(yù)計(jì)年產(chǎn)能達(dá)到10億劑。

NO.5 PPD

由藥學(xué)博士Fred Eshelman于1985年創(chuàng)立的PPD在1996年第一次IPO。2011年，公司以 39 億美元收購(gòu)?fù)瓿伤接谢?020年在美國(guó)納斯達(dá)克再度上市。

不得不說(shuō)的是，PPD在中國(guó)動(dòng)作是很大的，包括2009年在中國(guó)完成兩筆并購(gòu)，收購(gòu)當(dāng)時(shí)在中國(guó)頗具規(guī)模的依格斯和保諾。其中，保諾創(chuàng)始人歐雷強(qiáng)先生（John V. Oyler）在2010年創(chuàng)立了百濟(jì)神州。

PPD的2020年收入為46.8億美元，實(shí)現(xiàn)16.1%增長(zhǎng)。

NO.6 Syneos Health

2017年，INC Research和Inventiv Health合并成立Syneos Health，一度攀升至全球老三的位置。

2020年公司收入44.2億美元，是榜單中唯一受新冠病毒疫情影響而導(dǎo)致業(yè)績(jī)負(fù)增長(zhǎng)的企業(yè)，排名也一路下滑。

NO.7 WuXi

雖然藥明生物和藥明康德是兩家獨(dú)立運(yùn)營(yíng)的上市公司，但是考慮到藥明生物起源于藥明康德，而且兩家公司的董事長(zhǎng)為同一人，因此這里將兩家公司稱為藥明系合并計(jì)算。

藥明系業(yè)務(wù)涵蓋了新藥研發(fā)的方方面面，幾乎無(wú)所不包，無(wú)所不能，已經(jīng)是全球巨無(wú)霸。雖然目前還沒(méi)有做到全球老大，但是讓眾人感受到的影響力無(wú)疑是同行所無(wú)法逾越的。

2020年藥明系合并收入約32.6億美元，較2019年增長(zhǎng)31.4%。員工達(dá)到32000人。無(wú)論是收入還是人員，增速遙遙領(lǐng)先于同行。而且從近幾年發(fā)展趨勢(shì)來(lái)看，仍將保持高速增長(zhǎng)。

新冠病毒疫情對(duì)公司的負(fù)面影響，范圍小、程度輕且時(shí)間短。相反，疫情在某種程度上對(duì)業(yè)績(jī)有重大促進(jìn)作用。一方面，公司承擔(dān)了多項(xiàng)新冠病毒相關(guān)研發(fā)生產(chǎn)項(xiàng)目，另一方面，海外疫情肆虐使得部分訂單轉(zhuǎn)移到中國(guó)。

NO.8 Catalent

Catalent成立于2007年，專長(zhǎng)是制劑生產(chǎn)和包裝，包括口服、注射和呼吸給藥方式。其實(shí)，公司歷史最早可以追溯到1933年成立的Scherer公司，該公司開(kāi)發(fā)了軟膠囊的旋轉(zhuǎn)壓制設(shè)備，這也解釋了Catalent在軟膠囊生產(chǎn)方面的全球領(lǐng)導(dǎo)地位。2014年，公司在紐交所上市。

Catalent的完整財(cái)年與眾不同。大部分都是按照自然年，而Catalent是從7月到次年的6月，如2020財(cái)年是從2019年7月到2020年6月。公司2020財(cái)年?duì)I業(yè)收入為30.94億美元，同比上漲22.89%。

強(qiáng)生研發(fā)的新冠病毒疫苗由Catalent負(fù)責(zé)生產(chǎn)。

NO.9 Charles River

公司業(yè)務(wù)主要有三部分：研究模型和服務(wù)（ResearchModels and Services，RMS）、發(fā)現(xiàn)和安全評(píng)估（Discovery and Safety Assessment，DSA）、生產(chǎn)支持（ManufacturingSupport），簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)分別是動(dòng)物模型、安全性評(píng)價(jià)以及生產(chǎn)。

公司在2017年的收入為29.2億美元，較上一年增長(zhǎng)近11.5%。在全球擁有大約17000名員工。

2010年，Charles River準(zhǔn)備以總價(jià)16億美元收購(gòu)藥明康德。由于該計(jì)劃遭到了公司股東的反對(duì)，不得不單方終止協(xié)議，向藥明康德支付3000萬(wàn)美元分手費(fèi)。此后，藥明康德堅(jiān)定了自己的發(fā)展路線，并且拿著這筆分手費(fèi)開(kāi)始大刀闊斧的擴(kuò)張計(jì)劃。正所謂“十年河?xùn)|，十年河西”，如今Charles River已經(jīng)被藥明系超越，不知投反對(duì)票的股東們作何感想。正應(yīng)了那句話：“昨天你對(duì)我愛(ài)理不睬，今天我讓你高攀不起”。

NO.10 Parexel

2017年，英國(guó)私募股權(quán)公司Pamplona Capital Management宣布完成對(duì)Parexel價(jià)值50億美元的收購(gòu)。Parexel隨后退市。此后也未公布其業(yè)績(jī)情況。此處還是參考2018年公布的數(shù)據(jù)，即25億美元，員工約19000人。按理來(lái)說(shuō)，過(guò)去三年這兩個(gè)數(shù)字都有所增長(zhǎng)，但是具體不詳。

2021年，公司決定剝離信息系統(tǒng)和醫(yī)學(xué)影像業(yè)務(wù)，其中也包括臨床試驗(yàn)管理系統(tǒng)、電子數(shù)據(jù)采集系統(tǒng)和注冊(cè)申報(bào)管理系統(tǒng)等。新公司Calyx有2300名員工。如此一來(lái)，Parexel 收入和規(guī)模將縮水。

Parexel 除了傳統(tǒng)臨床研究之外，其特色就在于注冊(cè)申報(bào)文件制作以及與藥政部門(mén)的溝通能力。之所以有這樣的特色，就在于精鼎有自主開(kāi)發(fā)的注冊(cè)申報(bào)管理系統(tǒng)（eCTD軟件），還有就是建立了一支強(qiáng)大的注冊(cè)申報(bào)隊(duì)伍，其中就有超過(guò)100位曾經(jīng)在主流制藥市場(chǎng)國(guó)家藥政部門(mén)工作過(guò)的審評(píng)員。

來(lái)源： 醫(yī)藥魔方